Việc phát hành trái phiếu ra công chúng đánh dấu bước chuyển quan trọng của F88 sau nhiều năm chỉ dựa vào kênh trái phiếu riêng lẻ. Theo giấy chứng nhận chào bán vừa được cấp, doanh nghiệp sẽ triển khai tối đa 1.000 tỷ đồng trái phiếu mệnh giá 100.000 đồng, chia thành ba đợt phát hành kéo dài từ đầu năm đến cuối năm 2026. Đợt một dự kiến chào bán 300 tỷ đồng từ ngày 10/1/2026; đợt hai có giá trị tương đương thực hiện trong quý I đến quý II; và 400 tỷ đồng cuối cùng được tung ra thị trường từ quý II đến quý IV cùng năm.
Các lô trái phiếu lần này có kỳ hạn 24 tháng với mức lãi suất cố định 10%/năm, trả lãi định kỳ ba tháng một lần. Trong bối cảnh lãi suất tiết kiệm vẫn ở mức thấp và trái phiếu doanh nghiệp trung bình chỉ đạt 7,18%/năm, mức lãi của F88 được đánh giá cạnh tranh, phù hợp với nhóm nhà đầu tư tìm kiếm dòng tiền ổn định trong trung hạn.
Khác với trái phiếu riêng lẻ vốn chỉ dành cho nhà đầu tư chuyên nghiệp, trái phiếu phát hành đại chúng mở rộng cơ hội tiếp cận cho tất cả cá nhân và tổ chức. Việc đáp ứng đầy đủ tiêu chuẩn về năng lực tài chính, phương án sử dụng vốn và tính minh bạch để được chấp thuận chào bán cũng giúp F88 củng cố uy tín trên thị trường, đồng thời tăng khả năng thu hút dòng tiền đầu tư.
Đại diện F88 cho biết việc đưa trái phiếu ra công chúng là bước đi chiến lược nhằm xây dựng kênh huy động vốn ổn định, giảm chi phí vốn và nâng cao khả năng mở rộng hoạt động trong những năm tới. Nguồn vốn này dự kiến được sử dụng để mở rộng mạng lưới chi nhánh, tăng dư nợ cho vay và đáp ứng nhu cầu tài chính đang tăng mạnh từ khách hàng.
Trong 9 tháng đầu năm 2025, F88 ghi nhận lợi nhuận trước thuế 603 tỷ đồng, gần hoàn thành mục tiêu cả năm. Dư nợ cho vay tăng 40% lên 6.413 tỷ đồng, còn giá trị giải ngân tăng 80% so với cùng kỳ. Những con số này cho thấy nhu cầu đối với các dịch vụ tài chính của F88 tiếp tục duy trì tăng trưởng mạnh.
Từ năm 2019 đến nay, F88 đã phát hành gần 5.300 tỷ đồng trái phiếu riêng lẻ và tất toán khoảng 4.500 tỷ đồng đáo hạn, luôn đảm bảo tỷ lệ thanh toán 100%. Ngay cả giai đoạn thị trường trái phiếu doanh nghiệp gặp khó khăn trong năm 2023, doanh nghiệp vẫn thực hiện đầy đủ nghĩa vụ trả lãi, thể hiện khả năng thanh khoản và quản trị rủi ro.
Tháng 10 vừa qua, Fiinratings nâng xếp hạng tín nhiệm của F88 từ “BBB-” lên “BBB” với triển vọng “Ổn định”, dựa trên khả năng huy động vốn và chất lượng thanh khoản được cải thiện. Kết quả kiểm tra sức chịu đựng cho thấy doanh nghiệp vẫn duy trì thanh khoản ổn định ngay cả khi chỉ huy động được một nửa số vốn dự kiến trong năm 2026.
Việc kết hợp giữa trái phiếu đại chúng và trái phiếu riêng lẻ được kỳ vọng giúp F88 tối ưu cơ cấu tài chính, củng cố nguồn vốn dài hạn và tăng tính bền vững cho hoạt động kinh doanh. Với nhà đầu tư, đây là một lựa chọn hấp dẫn nhờ mức lãi suất cạnh tranh, tính minh bạch cao và lịch sử thanh toán đúng hạn của doanh nghiệp.
